Hợp tác với Taisho – Chiến lược tăng trưởng dài hạn của DHG
|
| Nguồn báo cáo: |
Công ty Cổ phần Chứng khoán Phú Hưng - PHS |
| Doanh nghiệp: |
Công ty Cổ phần Dược Hậu Giang - Mã CK: DHG(114.1  0.4 %) |
| Chi tiết: |
Dạng tệp:  Ngày phát hành: 09/11/2022 |
Định giá & khuyến nghị: PHS ước tính doanh thu thuần năm 2023 của DHG đạt 4,691 tỷ đồng (+7.4%YoY), trong khi đó LNST năm 2023 của DHG đạt 981 tỷ đồng (+6%YoY) nhờ nhu cầu sử dụng các sản phẩm chăm sóc sức khỏe và sự quan tâm đến các bệnh không truyền nhiễm ngày càng gia tăng.Trong bối cảnh NHNN liên tục tăng lãi suất để kiểm soát lạm phát đã và đang gây sức ép đến hoạt động của doanh nghiệp. Qua đó, PHS điều chỉnh tăng WACC của DHG lên 10.6%.
Bằng phương pháp định giá chiết khấu dòng tiền và EV/EBITDA, PHS điều chỉnh giảm mức giá hợp lý đối với DHG là 106,300 VNĐ/CP. Dù vậy, PHS lạc quan về triển vọng Công ty trong dài hạn và đưa ra khuyến nghị: Mua cho cổ phiếu DHG.
|
|
|
|
Khuyến cáo: Các báo cáo phân tích được CafeF thu thập từ những nguồn tin cậy; tuy nhiên tất cả các quan điểm, luận điểm, khuyến nghị mua/bán trong báo cáo là do tổ chức/cá nhân thực hiện báo cáo đưa ra, hoàn toàn không thể hiện ý chí của CafeF; CafeF không chịu trách nhiệm đối với bất kỳ khoản thua lỗ từ đầu tư nào do sử dụng các báo cáo phân tích này.
|
|
|
(*) Báo cáo phân tích, thông tin chia sẻ xin vui lòng gửi tới
|
(*) Lưu ý: Dữ liệu được tổng hợp từ các nguồn đáng tin cậy, có giá trị tham khảo với các nhà đầu tư.
Tuy nhiên, chúng tôi không chịu trách nhiệm trước mọi rủi ro nào do sử dụng các dữ liệu này.